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M&A 전문기관 별 특징과 장단점

2024년 07월 17일

M&A 전문기관은 매도자와 매수자 간의 의견을 조율하고 성공적으로 딜을 클로징 시키는 업무를 진행합니다.

하지만 M&A 자문을 하기 위한 별도의 라이센스나 자격증이 필요하지 않기에 M&A 시장에서는 다양한 영역 및 출신들의 전문인력이 M&A 자문을 진행하고 있습니다.

M&A 자문기관의 운영주체는 크게 3가지로 분류될 수 있습니다.

각 기관 별 인력들의 출신은 다 다를 수 있지만, 집단의 셩격을 놓고 보면 위 3가지 정도로 요약할 수 있습니다.

M&A 기관 별 특징과 장단점

정부주체의 M&A 플랫폼

운영주체 : 정부
(한국벤처케피탈협회)
주요기관 : M&A 거래정보망

회계법인, 세무법인 등 전문직

운영주체 : 법인
주요 기관 : M&A 전문기관

금융위원회 소속 금융기관

운영주체 : 법인
주요기관 : M&A 전문기관

M&A 자문은 별도의 라이센스 사업이 아니기 때문에 업계에는 다양한 출신의 전문인력들이 있습니다. 그렇기 때문에 현재 나의 기업의 상황을 잘 이해할 수 있는 기관을 선택하는 것이 중요합니다.

대표적인 정부 주체의 M&A 자문기관은 중소벤처기업부에서 운영하고 있는 ‘M&A 거래정보망’ 입니다.

그러나 M&A 거래정보망은 M&A 플랫폼으로 딜 클로징 보다는 M&A 시장의 활성화가 목적입니다. 그러다 보니 딜 클로징을 위한 전문가 배정이 이루어지지 않습니다.

현재는 기업을 매각, 매수하고 싶은 대표님들이 자체적으로 기업을 업로드하거나 자문기관들이 M&A 거래정보망을 통해 정보를 교류하는 의사소통 및 플랫폼으로서의 역할을 하고 있습니다.

전문기관들 중 M&A 거래정보망에서 활동을 할 수 있는 기관은 중소벤처기업부의 승인을 받아야 하기 때문에 그 수가 적습니다. 24년 07월 기준 회계법인, 컨설팅사, 투자기관 등을 포함해 총 67개의 자문기관만 등록되어 있습니다.

M&A에서 재무 회계 및 세무에 대해 파악하는 것은 매우 중요합니다. 재무 실사를 통해 기업의 재무 건정성을 파악하고, 기업가치가 적정한지에 대한 다양한 요소를 고려하게 됩니다. 그러나 전문직으로 구성된 M&A 기관이더라도 항상 장점만 존재하는 건 아닙니다.

[장점]

대부분의 법인은 협업하는 회계사 및 세무사가 있습니다. 만약 협업하는 회계 및 세무 법인에서 M&A 업무를 수행하고 있다면 어느 정도 신뢰관계가 구축되어 있고 자사의 회계 및 세무 상황을 잘 이해하고 있어 초기 M&A를 준비 시 비교적 순조롭습니다.

[단점]

금융위원회 소속 금융기관도 M&A 자문을 진행하고 있습니다.

금융위원회와 중소벤처기업부 자문기관에 공통 소속된 모멘스투자자문은 디지털 역량을 기반으로 한 M&A 자문기관이며, 자문기관 탐색이 러여운 스타트업 및 중소기업 대표자 분들이 탐색에 용이한 환경을 구축했습니다.

[장점]

모멘스투자자문은 디지털 기반으로 운영되어 타 기관들에 비해 초도 상담에 있어 진입장벽이 낮으며, 스타트업 및 중소기업에 대한 이해가 높아 빠른 피드백이 가능합니다.
스몰딜 M&A도 진행하며 기업 규모가 작은 대표님들도 M&A를 통한 EXIT 가능성을 열어두었습니다.

모멘스투자자문은 단순한 M&A 브로커가 아닙니다. 금융부터 VC까지 모든 영역을 포괄하는 M&A 전문가로 표준화되지 않은 중소형 M&A 시장의 표준을 제공합니다.